Baloise Swiss Property Fund

La Baloise Asset Management lance son premier fonds immobilier

Bâle, le 4 octobre 2018. La Baloise Asset Management a levé avec succès le premier fonds immobilier de Baloise Group avec un volume de placements de 275 millions de CHF. C’est une étape majeure dans la mise en oeuvre de la stratégie de croissance de la gestion pour compte de tiers. Baloise Group renforce ainsi sa position sur le marché suisse en tant que partenaire important pour des investisseurs institutionnels.

Avec le lancement du «Baloise Swiss Property Fund», Baloise Group a pu placer avec succès un volume d’émission de 275 millions de CHF. Parmi les investisseurs, on compte entre autres des caisses de pension, des banques, des gérants de fortune et des family offices. Avec cette émission, une étape importante dans la mise en oeuvre de la stratégie de la gestion pour compte de tiers de l’Asset Management de Baloise Group a été franchie. Le Baloise Swiss Property Fund offre aux investisseurs la possibilité de participer à l’évolution haussière d’un portefeuille immobilier centré sur le secteur résidentiel et la qualité de l’emplacement.

Ce fonds immobilier suisse s’adresse exclusivement à des investisseurs qualifiés. Il a été libéré le 1er octobre 2018 et est entièrement investi, étant donné qu’il a été doté d’un portefeuille initial largement diversifié de 35 immeubles appartenant au portefeuille immobilier de Baloise Group. La sélection des immeubles reflète le portefeuille immobilier de la Bâloise. «Le fonds offre ainsi une opportunité d’investissement qui génère un rendement dès le premier jour et qui minimise simultanément les risques grâce à un portefeuille largement diversifié», explique Dieter Kräuchi, CEO de la Baloise Gestion Immobilière SA.

Varia US Properties AG

Résultats très solides au 1ersemestre 2018

Varia US Properties AG (www.variausproperties.com)a publié ses comptes semestriels 2018.  La société a présenté d’excellents résultats avec :

  • Un revenu total de USD 46.4 million sur 6 mois,
  • un portefeuille évalué à USD 710’000’000 au 30 juin 2018,
  • une rentabilité opérationnelle hors réévaluation en hausse à 42%,
  • un EPS à USD 1.38 et une NAV à USD 35.82.
  • un bénéfice net de USD 12,200,000.
  • Les loyers encaissés sur un portefeuille constant entre le 30 juin 2017 et le 30 juin 2018 ont augmenté de 3.6%

Au cours des six premiers mois de l’année, la société a acquis six nouveaux actifs, tous parfaitement en ligne avec la stratégie de la société, et présentant un très bon potentiel de plus-value. La société a également finalisé le rachat de son ancien partenaire minoritaire et elle détient aujourd’hui le 100% de ses actifs.

Sur la base de ces bons résultats, la société a confirmé son objectif de distribution de CHF 2,50 pour l’année 2018 moyennant l’accord de l’Assemblée générale 2019.

Le rapport semestriel 2018, ainsi que le communiqué de presse publié et la présentation des chiffres aux investisseurs et médias peuvent être librement téléchargés sur le site www.variausproperties.com.

A propos de Varia US Properties AG

Varia US Properties AG est une société immobilière suisse, côté à la bourse de Zürich (symb VARN), qui investit uniquement dans l’immobilier résidentiel américain. Elle se concentre sur les marchés secondaires et tertiaires et offre un habitat de qualité à la classe moyenne inférieure. La société fondée en 2015 acquiert, détient et repositionne des bâtiments en périphérie des régions métropolitaines des Etats-Unis afin d’encaisser des revenus locatifs réguliers et de créer une plus-value pour les investisseurs.

Contact :

  • Varia US Properties AG, Gubelstrasse 19, 6300 Zug, Switzerland
  • Stoneweg SA, Boulevard Georges-Favon 8, 1204 Genève, Switzerland, T +4122 552 40 30
  • Stoneweg US LLC, 360 Central Ave, #1720, St Petersburg, 33701, Florida, USA, T +1 727 339 6630

Edmond de Rothschild Real Estate SICAV

Point portefeuille au 1 septembre 2018 

À quasiment mi-année de son exercice comptable, Edmond de Rothschild Real Estate SICAV (« ERRES ») est en ligne avec les objectifs fixés pour 2018-2019. Les indicateurs de performance immobilière sont positivement orientés grâce à la robustesse du portefeuille.

1. Indicateurs clés

La valeur nette d’inventaire, le rendement de placement, la distribution du dividende et le taux de vacance ont tous évolué positivement depuis le lancement et permettent d’envisager des perspectives favorables à long terme.

En effet, ERRES peut compter sur une augmentation de ses revenus sur les prochains exercices par le biais des immeubles récemment intégrés, aux projets de rénovations et constructions en cours, mais également grâce au maintien d’un taux de vacant bas (taux de 3.03% au 31.03.2018).

2. Projets en cours

  • La construction des immeubles « Eco Quartier des Vergers » à Meyrin (GE), débutée en janvier 2018, se poursuit selon le planning.
  • La rénovation complète, en site occupé, de deux immeubles résidentiels de 102 appartements à Brugg (AG), pour un budget global de rénovation de CHF 12.83 mios, a débuté en juin 2018.
  • La rénovation de l’immeuble St Galler Ring à Bâle (BS), y compris création de 4 appartements dans les combles, est terminée depuis fin Juillet, les premiers locataires ont emménagé.
  • La rénovation de façade de l’immeuble Avenue de Lavaux à Pully (VD) débutera début du 4e trimestre 2018.
  • Plusieurs baux ont été signés dans les surfaces créées par la surélévation de l’immeuble Biopôle IV à Epalinges (VD).
  • La commercialisation des surfaces commerciales de l’immeuble Promenade des Artisans à Meyrin (GE) se poursuit de manière positive, les appartements étant tous loués.

3. Gestion du risque locatif

La composition du portefeuille, tant en termes de typologie d’objets que de localisation, permet à ERRES de minimiser le risque de vacant. En effet : 

  • le parc résidentiel à Genève est significatif, 
  • plus des 70% des immeubles sont neufs, Minergie ou récemment rénovés, 
  • les appartements s’adressent à la majeure partie de la population,
  • la plupart des baux commerciaux sont compétitifs et à moyen/long terme.

De plus, en cas de situation de vacance, une attitude proactive est adoptée pour assurer l’attractivité des objets, soit par la restructuration de surfaces, l’application de baisses de loyer ciblées ou l’anticipation des échéances de renouvellement de baux commerciaux. L’objectif étant de réduire au maximum les périodes de vacance.

Dans ce cadre, ERRES confirme les objectifs de progression de distribution de dividende par rapport à l’exercice précédent (distribution de CHF 3.40/ action au 31.03.2018).

4. Une fiscalité attractive

Pour rappel, ERRES, à l’instar des fonds immobiliers suisse à propriété directe, confère un avantage fiscal à l’investisseur en Suisse, qui ne paye ni impôt sur le revenu, ni sur la fortune immobilière puisque ces impôts sont payés directement par le fonds, à des taux préférentiels. 

 

Cronos Immo Fund

Le Fonds poursuit sa politique d’acquisition sélective d’immeubles résidentiels dans le respect de ses critères de localisation, d’état d’entretien et de rendement.

4 nouveaux immeubles ont été intégrés dans le portefeuille entre les mois d’avril et août 2018.

Le premier est situé à Clarens, commune de Montreux (VD). Il présente en outre un intéressant potentiel de surélévation. Le second est situé à Lausanne (VD) dans un quartier très prisé (sous-gare). Les deux derniers se trouvent en Suisse alémanique, à Brügg (BE), commune attenante à Bienne, et Pfäffikon, commune de Freienbach (SZ). Ces 4 objets répondent particulièrement bien à nos critères de centralité, de niveaux de loyers attractifs et de potentiel de valorisation.

Les actifs totaux dépassent désormais les CHF 205 mios, et le coefficient d’endettement du fonds se situe à 45 %.

En vue du financement des prochaines acquisitions et des 3 constructions en cours de Thônex (GE), Châtel-St-Denis (FR) et Aigle (VD), une nouvelle augmentation de capital aura lieu durant le 4ème trimestre 2018. Les modalités de cette nouvelle émission seront annoncées entre octobre et novembre 2018.  

Dominicé Swiss Property Fund

Au deuxième trimestre nous avons acquis un immeuble résidentiel d’une valeur d’env. CHF 11 mio à Yverdon-les-Bains. Cet objet de 27 appartements et avec différents commerces apportera immédiatement un revenu locatif de plus de CHF 500’000.- au fonds. Il se trouve au centre d’Yverdon à 10 min à pied de la gare CFF et à 10 min de la sortie autoroutière Yverdon Ouest, comme le veut la stratégie de notre fonds.

La bonne marche des affaires nous permet de prévoir l’augmentation en capital du fonds comme prévu pour septembre avec la période de souscription du 18 au 28 septembre. La cotation en bourse aura lieu par la suite. Vous serez informé des conditions de l’émission au courant du mois de septembre.

Realstone Development

Les Arsenaux

La construction de trois bâtiments de 234 appartements au cœur de la ville de Fribourg se déroule comme prévu. Les travaux spéciaux ainsi que les sous-sol sont d’ores et déjà terminés, les étages supérieurs suivront dans les mois à venir. Afin d’assurer une vie de quartier dynamique, des espaces commerciaux seront créés au rez-de-chaussée de chaque bâtiment, destinés aux petits restaurants et aux services de proximité.

Horgen

Le projet de développement à Horgen Oberdorf dans le canton de Zurich a été revu dans son intégralité afin d’adapter l’espace disponible ainsi que la qualité de construction face aux besoins des locataires. La construction débutera durant l’année 2019 en deux étapes : la première étape (parcelles A et C) comprend un total de 214 appartements et 80 places de parking souterrain. Entourés d’espaces verts et destinés aux familles, huit immeubles de dix appartements chacun seront construits sur le terrain A. Dans un contexte plus urbain, un total de 134 appartements, du studio au 3.5 pièces sont prévus dans un seul bâtiment sur le terrain C. La deuxième étape (parcelle B) du projet sera lancée l’été prochain par un concours d’architecture.

Realstone Swiss Property

Résultats 2017/2018

Le fonds immobilier a clôturé son exercice 2017/2018 sur un résultat net de CHF 22.5 millions, soit une hausse de 5.1%. Cette progression est le fruit d’une augmentation des revenus locatifs de 4.4% combinée à un excellent contrôle du total des charges du fonds en hausse seulement de 0.8%. L’exercice 2017/2018 est marqué par les travaux de rénovation et de surélévation réalisés par nos équipes conformément à la stratégie de création de valeur du fonds. Grâce notamment à cette gestion dynamique, les revenus locatifs ont augmenté de plus de CHF 1.9 millions par rapport à l’exercice précédent.

Augmentation de capital

Le fonds immobilier Realstone Swiss Property a terminé avec succès une émission de capital d’un montant de CHF 62 millions durant une période de souscription du 3 au 11 juillet dernier. Aussi 505’412 nouvelles parts ont été souscrites. Ces dernières permettront à la Direction de fonds d’acquérir de nouveaux actifs immobiliers dans la foulée de l’acquisition réalisée le 5 juillet dernier, à Affoltern am Albis (ZH), d’un montant d’environ CHF 25 millions et de poursuivre sa stratégie de création de valeur.

Fundim

Le début d’année 2018 chez Fundim

En tant que société indépendante d’asset management dans l’immobilier, Fundim a réalisé en ce début d’année les activités suivantes pour ses véhicules de placement :

Chez Realitim SCPC :

Au 30 juin 2018, la performance nette non auditée de Realitim SCPC conduit à un TRI annuel net de 9.66% et dépasse de 566 points de base le taux critique de rendement annuel fixé à 4.00%. Sans dimension temporelle, nous obtenons un multiple net de rendement (TVPI) de 1.39, représentant plus de CHF 21 millions de prise de valeur sur la somme des fonds appelés s’élevant à CHF 55’290’000.-. Cette prise de valeur est notamment due aux gains en capitaux générés sur la commercialisation de cinq projets et l’obtention de nouveaux droits à bâtir dans le développement d’un projet majeur de l’Arc lémanique.

Chez Realitim II SCPC :

La phase de souscription de Realitim II s’est clôturée avec plus de CHF 60 millions auprès d’une quinzaine d’investisseurs. Au 30 juin 2018,  l’équipe opérationnelle maîtrise déjà plus de CHF 40 millions de valeur foncière à développer sur six sites distincts avec des perspectives de performance similaires à la 1èreSCPC mentionnée ci-dessus. .

Chez Equitim Fondation de placement :

L’équipe opérationnelle a obtenu son premier permis de construire concernant le projet de Cossonay et son deuxième projet sera à l’enquête publique au cours de cet été. La Fondation s’est fixée de créer 350 nouveaux logements à loyer accessible à horizon 2020 en Suisse romande pour un montant de capitaux souscrits de CHF 105 millions.

Fundim Portfolio Management :

Depuis ce printemps, Fundim ouvre un nouveau service aux propriétaires d’immeubles afin de déléguer sereinement et dynamiser le management de leur patrimoine immobilier. Si vous désirez d’amples informations, nous vous invitons à contacter Jean Charles Dumonthay au 021.566.59.12 ou par e-mail : jcdumonthay@fundim.ch

Helvetica Swiss Commercial

Cotation en vue pour le fonds Helvetica Swiss Commercial

Zurich, le 4 septembre 2018 – La direction du fonds Helvetica Property Investors SA a bouclé avec succès l’augmentation de capital du fonds Helvetica Swiss Commercial (HSC). Sursouscrite, l’émission a permis de lever près de CHF 102 millions. Un portefeuille d’immeubles suisses de première qualité a pu être acquis dans la foulée.

Augmentation de capital réussie

Réalisée du 4 au 19 juin 2018, l’augmentation de capital du fonds HSC a une fois de plus rencontré un vif intérêt, tant auprès des investisseurs existants que des nouveaux investisseurs qui ont acquis 18% du nouveau capital. Le succès fut tel que l’émission a été sursouscrite et s’est traduite, comme attendu, par une levée de fonds de près de CHF 102 millions pour les 926’475 nouvelles parts émises. Le nombre de parts en circulation s’élève ainsi à 2’779’425 unités traitées hors bourse.

« Le succès de l’augmentation de capital prouve une fois de plus l’attractivité du marché suisse de l’immobilier commercial et du fonds HSC. Nous pouvons ainsi poursuivre notre stratégie de croissance et nous concentrer sur le développement du fonds HSC ainsi que sur sa cotation prévue au milieu de 2019 au plus tard. L’afflux de nouveaux fonds propres constitue la base idéale pour mener à bien ces tâches », déclare Hans R. Holdener, CEO et Managing Partner.

Stratégie de croissance confirmée

La stratégie d’investissement s’est imposée, l’année dernière, comme un modèle de réussite et a été une fois de plus transposée avec succès. Avec l’acquisition d’un portefeuille de près de CHF 123 millions, nous détenons des immeubles de première qualité occupant des sites économiques très en vue. Dans un marché suisse de l’immobilier commercial considéré comme très compétitif, la direction du fonds a ainsi prouvé son aptitude à identifier et à concrétiser des investissements appropriés pour le portefeuille du fonds HSC. Grâce à ces interventions, le fonds HSC continuera de délivrer des performances réjouissantes ainsi que d’assurer des profits attractifs et stables.

« L’achat de ces immeubles nous a notamment permis de nous implanter dans la région lémanique et de renforcer la diversification et la base de revenu du fonds HSC. Après plusieurs mois d’intenses négociations, nous sommes fiers d’avoir conclu l’achat du portefeuille très peu de temps après l’augmentation de capital et d’avoir ainsi réalisé un nouvel investissement attractif pour le fonds HSC au jour de référence du 1erjuillet 2018 »,commente Frederic Königsegg, CIO, Head Investment Management.

Cotation en vue

Outre sur le développement et le renforcement du portefeuille, la direction du fonds se concentrera dans les mois à venir sur la cotation du fonds HSC. Celle-ci est prévue d’ici mi-2019. Parallèlement au développement du portefeuille d’investissement, l’extension de la base des investisseurs constitue une étape déterminante de l’évolution du fonds HSC. Grâce à sa cotation, le fonds HSC augmentera considérablement sa portée, ce qui lui permettra de toucher de nouveaux groupes d’investisseurs. A cet effet, l’ouverture du fonds HSC, également aux investisseurs privés, a été approuvée par la FINMA dès le mois de mars 2018. Le fonds HSC devient ainsi accessible à tous les investisseurs.

Procimmo2

Des achâts supplementaires

15.08.2018

Le fonds Procimmo Swiss Commercial Fund II a acquis trois immeubles supplémentaires avec une valeur vénale totale de plus de CHF 36 millions. Il s’agit d’immeubles à Kriens (LU), Muri (AG) et Neftenbach (ZH).

Le premier immeuble avec une surface louable de 7‘146 m2, une parcelle de 6’837 m2 et une valeur vénale d’environ CHF 10.1 millions a été acheté en mai 2018 à Kriens (LU). Ce bâtiment qui est exploité comme immeuble artisanal avec une surface de vente partielle est situé à la Rengglochstrasse 19 dans la partie ouest de la commune de Kriens, au nord-ouest d’Obernau, près de l’immeuble qui a été acheté par le fonds en décembre 2015. Le rendement brut réel sur prix de revient de ce bâtiment s’affiche à environ 7.2%.

Le deuxième immeuble à Muri (AG) avec une surface louable de 7‘043 m2 (parcelle de 6’473 m2) et une valeur vénale d’environ CHF 8.3 millions a été acquis également en mai 2018. Il s’agit d’un bâtiment au Pilatusring 2 qui est typiquement exploité comme immeuble artisanal. L’immeuble a été acheté avec un taux de vacance élevé mais une grande partie des surfaces a pu être relouée entre-temps. L’immeuble est localisé dans la zone industrielle de Muri dans la partie sud de la commune. Le rendement brut réel sur prix de revient de ce bâtiment s’élève à environ 4.9%.

Le fonds a acheté en août 2018 à Neftenbach (ZH) un immeuble supplémentaire avec une surface louable de 10‘650 m2 et une valeur vénale d’environ CHF 17.7 millions. Sur une parcelle de 32’044 m2 on retrouve majoritairement des surfaces artisanales et industrielles mais aussi des surfaces de bureaux et beaucoup de places de parcs. L’immeuble à la Rotfarb 1-8 est situé au ouest du centre de Neftenbach dans la zone industrielle. Il y a lieu de préciser que la commune de Neftenbach dispose d’une qualité de location avantageuse concernant les surfaces de bureau et de ventes. L’autoroute se trouve à quelques minutes du site. Le rendement brut réel sur prix de revient de ce bâtiment est d’environ 6.7%. L’achat de cet immeuble sera effectif seulement dans l’exercice suivant (1.10.2018 – 30.09.2019).

La fortune totale du Procimmo Swiss Commercial Fund II s’élève actuellement à environ CHF 390 millions.